Simulatore esenzione QSBS USA (Section 1202, startup)

Calcola l'esenzione d'imposta fino a 10 milioni di $ o 10 volte l'investimento iniziale alla vendita di azioni idonee di startup americane (C-Corp).

Esenzione QSBS (Section 1202): imposta sulla rivendita

La Section 1202 esenta da imposta federale tutta o parte della plusvalenza su azioni di una C-Corporation americana detenute per almeno 5 anni, entro il più alto tra 10 milioni di $ o 10 volte il prezzo di acquisto. Lo strumento applica il 100% di esenzione alle azioni acquisite dopo il 27/09/2010 e tassa il resto al 23,8%. Attenzione: non recepisce ancora la riforma del 04/07/2025 (scaglioni da 3 anni, massimale di 15 milioni di $).

Calcolo dello strumento

  • Plusvalenza = prezzo di cessione − costo di acquisto.
  • Idoneità: C-Corporation, attivi lordi ≤ 50 milioni di $ all'emissione, attività qualificata, detenzione di almeno 5 anni.
  • Esenzione = min(plusvalenza; max(10 milioni di $; 10 × costo)) × aliquota: 100% dopo il 27/09/2010, 75% tra il 18/02/2009 e il 27/09/2010, 50% prima.
  • Imposta federale = plusvalenza oltre il massimale × 23,8% (20% + 3,8% di NIIT); per un'esenzione del 50% o del 75%, la parte non esente sotto il massimale è tassata al 31,8% (aliquota del 28% + 3,8% di NIIT). Esempio: azioni del 2009-2010 acquistate a 100.000 $ e rivendute a 1.100.000 $, 250.000 $ non esenti, cioè 79.500 $ di imposta federale.
  • Imposta statale: la California (13,3%) e New York (10,9%) tassano tutta la plusvalenza; altrove, solo la parte non esente.

Esempio con i valori predefiniti

Costo di 100.000 $, cessione a 12.000.000 $, detenzione di 5,5 anni: plusvalenza di 11.900.000 $, di cui 10.000.000 $ esenti. Imposta federale: 1.900.000 × 23,8% = 452.200 $ invece di 2.832.200 $, cioè 2.380.000 $ di risparmio. In California si aggiungono 1.582.700 $ di imposta statale: 2.034.900 $ in totale, 17,1% di aliquota effettiva. In Texas, l'aliquota scende al 3,8%.

Limiti

  • Azioni acquisite dopo il 04/07/2025: la legge prevede il 50% di esenzione a 3 anni, il 75% a 4 anni e il 100% a 5 anni, un massimale di 15 milioni di $ e una soglia di attivi di 75 milioni di $; lo strumento non le gestisce.
  • Washington è tassato al 7% su tutta la plusvalenza, senza la franchigia né l'aliquota del 9,9% oltre un milione in vigore dal 2025. Le regole degli altri Stati sono indicative.

Fonti e date: Codice tributario americano, sezione 1202; legge P.L. 119-21 del 04/07/2025, sezione 70431; Washington Department of Revenue, aliquote del 7% e del 9,9% sulle plusvalenze del 2025 (verificato il 14/10/2026). Stima, non sostituisce un consulente fiscale.

Domande frequenti

Quali condizioni bisogna soddisfare per l'esenzione QSBS?

Le azioni devono essere state emesse da una C-Corporation americana i cui attivi lordi non superavano 50 milioni di $ all'emissione (75 milioni di $ per le azioni emesse dopo il 04/07/2025), con un'attività qualificata, ed essere state acquisite all'emissione. Bisogna detenerle per più di 5 anni, o per almeno 3 anni per le azioni acquisite dopo il 04/07/2025. Le S-Corporation e le LLC non sono idonee.

Qual è il massimale di plusvalenza esente nella Section 1202?

Il più alto tra 10 milioni di $ o 10 volte il prezzo di acquisto, per società emittente. Per le azioni acquisite dopo il 04/07/2025, l'importo fisso sale a 15 milioni di $, indicizzato all'inflazione dal 2027. Con 100.000 $ investiti e 12 milioni di $ di cessione, lo strumento esenta 10 milioni di $ e tassa 1,9 milioni di $.

Che cosa ha cambiato la legge del 4 luglio 2025 per il QSBS?

Per le azioni acquisite dopo il 04/07/2025, l'esenzione diventa progressiva: 50% dopo 3 anni, 75% dopo 4 anni e 100% dopo 5 anni (sezione 70431 della legge P.L. 119-21). Il massimale passa a 15 milioni di $ e la soglia di attivi a 75 milioni di $. Le azioni più vecchie mantengono le regole precedenti; lo strumento applica solo queste.

La California applica l'esenzione QSBS?

No: la California non segue la Section 1202 e tassa tutta la plusvalenza secondo la propria tabella, fino al 13,3% nello strumento. Con l'esempio predefinito, si aggiungono 1.582.700 $ di imposta statale mentre l'imposta federale scende a 452.200 $. Il trattamento degli altri Stati, tra cui New York, è presentato dallo strumento a titolo indicativo.

Lo strumento è davvero gratuito?

Sì, tutti gli strumenti di Kristools sono gratuiti al 100% e accessibili senza registrazione.

I miei dati sono protetti?

Sì. Tutte le elaborazioni vengono eseguite direttamente e in modo sicuro nel tuo browser. Nessun dato personale viene inviato ai nostri server.